理财保险，跟风买你就被坑了！

大家经常接触到的保险公司“开门红”产品，基本都是年金险，属于理财型保险。人们因为养老方面的需求，开始关注年金保险，特别是那些体制外没有养老保障的朋友们。而且需要它的人，可以通过年金险解决很多问题和需求。

那么，我们来重点关注以下问题：

01. 理财和投资的区别

02. 理财保险的种类有哪些？作用是什么？

03. 为什么大家都推荐买年金保险？

04. 选购年金保险需要注意些什么？

投资和理财的区别

投资：高收益，高风险

理财：低收益，低风险

一般来说，收益越高风险也越高。例如，P2P 的收益大多在 8% 左右，属于高风险的理财方式，所以就有了平台暴雷现象。但从来都没有听说过，有保险公司会跑路，所以保险理财有天然的安全感。低风险的代价就是低收益，长期来看，理财险的收益大概为 2%-4%；短期来看，可能连通货膨胀都跑不赢。

而且，保险的职能主要是提供保障，降低风险损失。部分产品的理财功能虽然比较突出，但完全依靠其特色投资赚钱的想法是不切实际的。

理财保险的种类有哪些？作用是什么？

其实，根据银保监会规定，保险应回归保障本源，保险产品的名称应当清晰明了，突出保险产品责任特点。保险产品命名、产品说明书以及相关产品宣称材料中不得包含“理财” “投资计划”等表述。但部分寿险会带有理财收益的性质，所以常被人们叫做“理财保险”。

在这些“理财保险”中，也分为理财性强跟理财性弱的，如下图所示。

理财性弱的产品

这类产品以保障性质为主，而理财收益很弱。大致可以分两类：

一类是两全险，保险公司通过 “有病治病，没病返本" 的噱头来吸引顾客。跟客户说，如果几十年没有出问题，就可以把所交的保费拿回来，迎合了人们总是 “想两全”的想法。所以很多人就买了这种理财功能极低，保障又不充足的产品。

另一类是分红型重疾险，也是保险公司为了迎合大家对通胀问题的诉求，设计了这种保额会长大的重疾险。但是，分红型重疾险早在 2003 年就被叫停了，银保监会规定以后不能将健康保险设计成分红产品。

所以，现在我们看到的重疾险有返还、有分红，其实都是附加在两全险或分红型寿险的基础上的。从根本上，这些保险都算不上是理财险，只是保险公司刺激销售的一种手段，全叔认为并不值得购买。

理财性强的产品

理财性强的产品是明显区别于普通保障型产品，因为你买了理财险，患了重疾，保险公司一般是不赔的。为了让大家更清晰地了解这种理财险，全叔可以表格来说明：

我们可以看到，就算同样是有理财功能的保险，实际上分类也很多，不同类型的保险目的和作用完全不同。所以，买保险一定要结合自己的需求来看，不能被眼花缭乱的收益所吸引而盲目投保。

为什么大家都买年金保险？

综上，我们可以看到理财保险种类很多，但为什么大家更多是买年金险呢？下面让我们来详细了解一下年金险。

年金险保什么

年金保险是以被保险人生存为给付保险金条件，并按约定的时间间隔分期给付生存保险金的人身保险。不过在实际产品中，除了生存保险金，很多产品也有身故保险金。

通俗来说，年金保险就是我们先向保险公司缴纳一定的保费，到了一定的年限，再从保险公司按规则领钱。

年金险的分类

我们可以从以下几个角度先简单了解下年金险。

更推荐买普通、确定型年金险，这样资金更加灵活，不受限于保险公司的规定，随取随用。

年金险的特点

1. 安全性高

因为保险公司的安全级别很高，消费者的保单受到《保险法》和“保险保障基金”保护，即便保险公司破产，消费者的保单利益也有基本保障。相比起高风险的P2P、股票等，年金险即能保住本金又有收益，岂不美哉？

2. 收益稳定，资产保值增值

而且年金保险多为长期产品，尤其是不确定型年金，保单利益都是确定的，可锁定未来收益，无论将来经济形势如何，这些写到合同里的利益都是有保障的，让资产可以持续保值增值。

目前年金保险的收益多为3-4%，看似不高。但，尽管是当时很火的余额宝，这两年收益一路降到了2.3%年金险4.025%的收益率也不可谓不可观，而且是长期固定的。

3. 具有保险的功能，可预先确权

寿命的不确定性。“钱花完了，人还活着”也是很痛苦的，对越来越长寿的我们来说，纯养老年金是种保障老年生活水平的好工具，可产生与生命等长的现金流，活多久、领多久。

婚姻的不确定性。若交保费的钱为婚前财产，则保单利益也属于婚前财产，离婚不分。

投保人发生意外。很多年金保险有投保人意外豁免功能，如果投保人因意外事故（如车祸等）身故，可以豁免未交保费，但保障依然有效。

4. 财富规划与传承，提前做好财产分配

年金保险主要有两笔相关财富：一是生存保险金，主要是给被保险人使用的；二是身故保险金，是在被保险人身故后，留给受益人的。

投保人可根据实际需求，设置好被保险人及受益人，提前做好财产分配。例如，某企业家赵先生，积累了不少财富，只有一个女儿，20岁，很快会面临婚姻问题。如何提前规划，确保未来家族财富主要在女儿及其孩子身上？

其中一种方式就是投保年金保险。赵先生作为投保人，女儿是被保险人，受益人是赵先生及其配偶。

通过这种方式，赵先生保留了资金控制权，女儿未来每年领取的生存保险金都属于她的个人财产（具有排他性）。通过年金保险的方式，规划好了女儿未来的现金流，既保障了生活，也防止财富外流。

5. 节税考虑

对于高收入的家庭来说，每年要缴纳的各种税是一笔高昂的费用。《中华人民共和国个人所得税法》明确规定，保险赔款是免征个人所得税的。因此，与终身寿险类似，年金保险也可以进行最大化财富传承。

选购年金险需要注意些什么？

选择不确定型还是确定型？

如果消费倾向偏保守，想要确定性，建议选择确定型年金保险。该产品收益固定，白纸黑字写到合同里，不用担心未来发生变数。

如果能接受一些不确定性，可以考虑不确定型年金保险。只建议尽量考虑稳健运营、较大规模公司的产品。

要不要搭配万能账户？

万能账户可理解为一个相对自由的理财账户。考虑要不要搭配万能账户时，应先了解清楚以下关键信息：

初始费用。资金进入万能账户是有成本的，需扣除初始费用。

部分领取/退保费用。从万能账户中提取资金也可能有成本。

保底利率。保底利率越高越好。

目前结算利率。结算利率要看变化趋势。

预定利率跟实际利率的关系？

实际上，演示利率收益除保底利率（即低利率）外，中高档利率收益都不可靠。而相同预定利率的产品，因各公司扣除保障成本、营业费用不同，最终的实际利率也会有差异。所以不能只用预定利率去评价一款产品，实际利率更有参考价值。

年金险是长期投资，短期退保会亏钱

投保年金险后，保险公司需扣除运营成本等，所以保单前期的现金价值是比较低的。很多年金保险在缴费期未满时，消费者如果选择退保，得到的现金价值很可能比已交保费少，即短期退保会产生损失。

通常认为，年金保险是长期投资行为，建议至少持有十年甚至二十年以上，一般来说，持有时间越长，保单的收益率也是越高的。如果短期频繁取用不推荐购买，长时间储蓄可考虑。

年金险适合人群

保障类保险（定寿、重疾），已配置足够；

保障型的保险，保额足够高；

有其他高收益的投资渠道（房产、股票、基金、国债等）

有一笔闲置资金，期望通过理财险获得安全、稳健、确定收益

因为年金险的缴费方式主要包括趸交、三年交、五年交、十年交等，所以年缴费金额应尽量控制在家庭经济能力范围内，从而避免中途无力承担保费，被迫退保带来损失。